Tether و Bitcoin وكيفية إحياء قاعدة الاستثمار 60/40

في ضوء الاهتمام المؤسسي المتزايد ووقت نشر Bitcoin لعائد الاستثمار بنسبة 53.17٪ منذ بداية العام ، فقد يكون الوقت مناسبًا لتقييم ما يأتي بعد 60/40. مرة واحدة شعار وول ستريت بولز ، 60/40 هو الآن ممرé إستراتيجية. إن تخصيص 60 ٪ على نطاق واسع للأسهم و 40 ٪ للسندات يضمن عوائد جيدة نسبيًا مع التعرض لمخاطر منخفضة في الثمانينيات والتسعينيات. سريعًا إلى الأمام حتى عام 2020 والآن ، يتطلع المستثمرون البديلون إلى Bitcoin لتحقيق التوازن بين أداء المحافظ التي تعاني من الصفر الفيدرالي وأسعار الفائدة السلبية وعدم القدرة على التنبؤ بأسواق الأسهم العالمية.

على الرغم من التقلبات المرتبطة ببيتكوين ، فقد ارتفع العائد على الاستثمار بشكل مطرد على أساس سنوي. تكون نسبة المخاطرة والمكافأة منخفضة عندما تكون فترة الاستثمار أطول من الربع ، وكان هذا صحيحًا بشكل خاص منذ عام 2019. في الواقع ، في يناير 2019 ، كان سعر BTC 3732 دولارًا ، قبل أن يرتفع بنسبة 130 ٪ ليصل إلى 8572 دولارًا في يونيو 2019. .

وتجدر الإشارة أيضًا إلى وجود العديد من فرص جني الأرباح بنسبة 50٪ و 70-85٪ و 130٪. اعتمادًا على العوائد المرجوة من المحفظة ، يمكن للمديرين الاستفادة من الفرصة والخروج بناءً على مدى تقبلهم للمخاطر.

هذا العام ، ربما يكون العائد على الاستثمار في Bitcoin مخيبًا بعض الشيء عند 52٪. ومع ذلك ، قبل الانهيار الأخير في سعر البيتكوين ، كانت هناك فرص لجني الأرباح من 27 يوليو 2020 حتى 3 سبتمبر 2020. وتزامن هذا أيضًا مع ارتفاع الأسعار بعد الانخفاض في دورة السوق هذه. بعد إثبات أن العوائد مربحة لمديري الأصول ، ما هو العائق أمام الدخول؟

يعد شراء العملات المشفرة باستخدام العملات الورقية مثل الدولار الأمريكي أحد أهم العوائق لأن معظم منصات تداول العملات المشفرة تفرض رسومًا أعلى أو مرتفعة عند الدخول والخروج. لقد عالجت الشعبية المتزايدة والقيمة السوقية لـ USDT هذا التحدي بفعالية. في الأشهر الثلاثة الماضية وحدها ، أضافت العملات المستقرة باستمرار 100 مليون دولار يوميًا في القيمة السوقية. في الواقع ، كان صعود العملات المستقرة مثل USDT قويًا للغاية ، حيث ارتفع إلى المرتبة الثالثة في التصنيف حسب القيمة السوقية ، فقط خلف Bitcoin و Ethereum وقبل XRP.

بفضل احتياطياتها التي يُفترض أنها شفافة ورسملة سوقية عالية ورسوم معاملات منخفضة ، سهلت Tether على اللاعبين الجدد دخول أسواق العملات المشفرة / تحويل الأموال عبر منصات تبادل العملات المشفرة. قد يكون عام 2020 ، ergo ، حقًا عام التيثر.

يوفر Tether السيولة وفرصة شراء Bitcoin أو العملات البديلة بالقيمة السوقية. ومع ذلك ، فإنه يوفر أيضًا تحوطًا حقيقيًا ضد التضخم. لقد أصبح بديلاً للدولار الأمريكي في دول مثل روسيا والصين.

يأتي تحويل الدولار الأمريكي عبر الحدود للاستثمار في الأعمال التجارية الدولية أو المنتجات بعلاوة عالية. ومع ذلك ، فقد أسقط Tether الحواجز وخفض تكاليف المعاملات عبر الحدود بشكل كبير. يؤدي اعتمادها إلى دفع رسملتها السوقية ، كما تساعد سهولة الوصول والتوافر المستثمرين المؤسسيين على توفير الملايين التي يتم إنفاقها في الرسوم ودفع أقساط التأمين في البورصات العالمية

على عكس التصور الشائع ، قد لا يكون الاعتماد كليًا على الدولار الأمريكي هو الخطوة الأفضل في الأوقات المضطربة. وبالتالي ، فقد حان الوقت لاستبدال 60/40 التقليدي بإستراتيجية مُحسّنة حيث يتم استثمار 10٪ على الأقل في البيتكوين ، والاحتفاظ بها لمدة ربع أو اثنين. Bitcoin ، وحدها ، لن تفعل أي منهما. كما في سن المراهقة بيتكوين الملياردير إريك فينمان مرة واحدة قال، “استثمر 10٪ من دخلك في أفضل العملات المشفرة.”

يمكن استثمار هذه الـ 10٪ في أفضل 25 عملة بديلة مرتبة حسب القيمة السوقية بينما يمكن الاحتفاظ بـ 10٪ أخرى في التيثر. الحبل هو الترس الأكثر أهمية في آلة تعزيز المحفظة هذه. خلال حمام الدم ، يُترك للمتداولين خياران – التعامل مع الأصول في محافظهم الاستثمارية أثناء تسابقهم نحو القاع أو تحويلها مرة أخرى إلى عملة فيات في عمليات تبادل العملات المشفرة وحجز الخسائر.

ومع ذلك ، فإن العملات المستقرة مثل USDT تمنح المتداولين خيارًا ثالثًا – تحويل أصولهم المشفرة إلى Tether و HODLing من خلال حمام الدم ، وبالتالي تجنب الخسائر والتحويل إلى الدولار الأمريكي برسوم منخفضة وتقلبات تقترب من الصفر.

قد يكون Ergo و Tether هو المفتاح لفتح 60/40 ، مع تقديم سلة متوازنة من الأصول المشفرة لمحافظ المستثمرين في عام 2020.